互聯(lián)網(wǎng)人身險于近兩年迅速走進公眾視野，消費者可以在手機APP上購買惠民保，可以在出行時購買意外險……這些已經(jīng)成為再平常不過的互聯(lián)網(wǎng)保險場景。

中國保險行業(yè)協(xié)會公布的數(shù)據(jù)顯示，2020年，共有61家人身保險公司開展互聯(lián)網(wǎng)保險業(yè)務，在86家人身險公司中占比逾七成;合計累計實現(xiàn)規(guī)模保費2110.8億元，較2019年同比增長13.6%。

在互聯(lián)網(wǎng)人身險“走入尋常百姓家”的同時，互聯(lián)網(wǎng)人身保險市場中部分保險機構(gòu)違規(guī)經(jīng)營、不當創(chuàng)新的問題日益突出，“0元保險”、“買保險送禮包”、“買保險返利”等亂象屢見不鮮，互聯(lián)網(wǎng)渠道投訴激增、競爭無序，消費者權(quán)益受到損害。

今年年初，銀保監(jiān)會人身險部下發(fā)《關(guān)于進一步規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)人身保險業(yè)務有關(guān)事項的通知(征求意見稿)》(下稱：意見稿)，在近6個月內(nèi)收到意見建議數(shù)百條。

結(jié)合意見建議，今年10月22日，銀保監(jiān)會下發(fā)《關(guān)于進一步規(guī)范保險機構(gòu)互聯(lián)網(wǎng)人身保險業(yè)務有關(guān)事項的通知》(下稱《通知》)，對互聯(lián)網(wǎng)人身保險業(yè)務的監(jiān)管框架進行了細化。

門檻提升，僅19家險企可經(jīng)營長期壽險業(yè)務

依據(jù)《通知》，保險公司(不包括互聯(lián)網(wǎng)保險公司)開展互聯(lián)網(wǎng)人身保險業(yè)務應具備以下條件：(1)連續(xù)四個季度綜合償付能力充足率達到120%，核心償付能力不低于75%;(2)連續(xù)四個季度風險綜合評級在B類及以上;(3)連續(xù)四個季度責任準備金覆蓋率高于100%;(4)保險公司的公司治理評估為C級(合格)及以上;銀保監(jiān)會規(guī)定的其他條件。

而人身保險公司2020年公司治理監(jiān)管評估結(jié)果顯示：86家人身險公司中，27家為B級(較好)，36家為C級(合格)，10家為D級(較弱)，13家為E級(差)。其中不合格者23家(含D級和E級)，占86家人身險公司比例26.7%。

另外依據(jù)中保協(xié)披露的人身險公司償付能力信息，珠江人壽在2020年四季度至2021年二季度間核心償付能力充足率均不足75%，富德生命人壽也在2021年一季度至二季度間綜合償付能力不足120%。

對于行業(yè)更關(guān)注的十年以上的壽險產(chǎn)品，《通知》要求保險公司符合如下要求：(1)連續(xù)四個季度綜合償付能力充足率超過150%，核心償付能力不低于100%;(2)連續(xù)四個季度綜合償付能力溢額超過30億元;(3)連續(xù)四個季度(或兩年內(nèi)六個季度)風險綜合評級在A類以上;(4)上年度未因互聯(lián)網(wǎng)保險業(yè)務經(jīng)營受到重大行政處罰;(5)保險公司公司治理評估為B級(良好)及以上;銀保監(jiān)會規(guī)定的其他條件。

據(jù)不完全統(tǒng)計，僅19家人身險公司能夠經(jīng)營互聯(lián)網(wǎng)長險產(chǎn)品，大量的中小險企被攔在門外。當然，隨著2021年三季度償付能力報告的相繼披露，這一數(shù)據(jù)或迎來新的變化。

圖表來源：網(wǎng)絡

三業(yè)務外，不設分支機構(gòu)可全國銷售

《通知》明確，符合上述條件的保險公司，可在全國范圍內(nèi)不設分支機構(gòu)開展互聯(lián)網(wǎng)人身保險業(yè)務。這解決了中小險企因機構(gòu)布局不足無法與大公司同場競技的問題，為其走差異化之路提供了政策依據(jù)。

另外對于一些線下服務依賴度較高的險種，《通知》還提出，險企通過互聯(lián)網(wǎng)開展費用補償型醫(yī)療保險(如百萬醫(yī)療險、惠民保)、失能收入損失保險、醫(yī)療意外保險這三大業(yè)務，除符合上述條件，還需在經(jīng)營區(qū)域內(nèi)設立省級分公司。

而在2020年互聯(lián)網(wǎng)人身保險規(guī)模保費前十的險企中，合計貢獻了55%保費的中郵、國華、建信、工銀安盛、弘康的省級分公司數(shù)目不足30家，其中弘康僅設3家分公司。不過，《通知》也給中小險企留了口子：或與其他已開設分支機構(gòu)的保險公司和保險中介機構(gòu)合作經(jīng)營，確保銷售區(qū)域內(nèi)具備線下服務能力。

這也解釋了當前諸多曾大力布局互聯(lián)網(wǎng)保險的第三方機構(gòu)出現(xiàn)看似“不進反退”的戰(zhàn)略舉措——反向布局線下銷售?；蛟S是提前嗅到這一風向，2020年3月，水滴宣布啟動線下經(jīng)紀人招募計劃;2021年8月，慧擇收購擁有成熟保險代理人隊伍的湖北保險代理公司盛世安康。另外據(jù)悉，多家互聯(lián)網(wǎng)保險平臺均在考慮布局線下，甚至已經(jīng)小規(guī)模試水。

范圍縮小，部分互聯(lián)網(wǎng)人身險產(chǎn)品面臨下架

對于經(jīng)營范圍，《通知》將互聯(lián)網(wǎng)人身保險專屬產(chǎn)品的范圍限于意外險、健康險(除護理險)、定期壽險、保險期間十年以上的普通型人壽保險(除定期壽險)、保險期間十年以上的普通型年金保險、銀保監(jiān)會規(guī)定的其他人身保險產(chǎn)品。

值得注意的是，互聯(lián)網(wǎng)人身險中的熱門產(chǎn)品——分紅險、萬能險、投連險作為創(chuàng)新型業(yè)務，皆不在互聯(lián)網(wǎng)人身險銷售范圍之內(nèi)。而中保協(xié)官網(wǎng)顯示，中國人壽、平安人壽、太保壽險、人保壽險、太平人壽、新華保險在售相關(guān)產(chǎn)品共67款。

分險種來看，意外險、健康險所受影響較小，壽險所受影響較大。

2020年互聯(lián)網(wǎng)壽險業(yè)務中，不受新規(guī)影響的是定期壽險和終身壽險，合計保費規(guī)模224.6億元，規(guī)模占比是19.14%;部分受新規(guī)影響的是兩全保險，保費規(guī)模186.2億元，占比是15.87%;全部受新規(guī)影響的是分紅保險、投連保險和萬能保險，保費規(guī)模占比是65%?？梢?，《通知》將對2022年的互聯(lián)網(wǎng)人身保險市場產(chǎn)生巨大的沖擊。

隨著《通知》施行，一些產(chǎn)品將會在2021年12月31日全部下架，其余則需重新備案上架：現(xiàn)在線上在售的產(chǎn)品均未備案為“互聯(lián)網(wǎng)專屬”;而自2022年1月1日開始，只有備案為“互聯(lián)網(wǎng)專屬”的保險產(chǎn)品，才能夠通過互聯(lián)網(wǎng)進行銷售。

壓降費用，人身險公司如何破局？

一直以來，互聯(lián)網(wǎng)人身險對第三方渠道依賴性較高，致使渠道費用率較高。依據(jù)此前公告，頭部互聯(lián)網(wǎng)保險中介平臺的費用率遠遠高于新規(guī)劃出的紅線。

對此，《通知》一方面要求產(chǎn)品設計應體現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)渠道直接經(jīng)營的特征：保險期間一年及以下的互聯(lián)網(wǎng)人身保險產(chǎn)品預定附加費用率不得高于35%;保險期間一年以上的互聯(lián)網(wǎng)人身保險產(chǎn)品首年預定附加費用率不得高于60%，平均附加費用率不得高于25%。

另一方面，《通知》也劍指互聯(lián)網(wǎng)大廠，明確不得使用“信息技術(shù)支持費”或“信息技術(shù)服務費”等變相突破費用率上限的做法。

此外為落實險企主體責任，《通知》還首次實施定價回溯監(jiān)管，要求保險公司定期回溯實際經(jīng)營結(jié)果與定價假設偏離情況，并引入主動調(diào)整、公開披露和主動上報機制。這也有助于倒逼保險機構(gòu)脫離簡單價格競爭的窠臼，根據(jù)真實的風險狀況合理定價，提供符合消費者真實需求的保險產(chǎn)品。

監(jiān)管之下，保險公司不可再打簡單粗暴的價格戰(zhàn)，而是要創(chuàng)新服務和產(chǎn)品，更多開發(fā)現(xiàn)有客戶的留存價值，依靠精細和長期出利潤。歸根結(jié)底，互聯(lián)網(wǎng)保險不僅僅意味著保險“上網(wǎng)”，更意味著搭建保險場景、打造保險生態(tài)，為保險注入發(fā)展新勢能。

隨著監(jiān)管規(guī)范“靴子落地”，機構(gòu)也會“快馬加鞭”布局互聯(lián)網(wǎng)人身險領(lǐng)域。在行業(yè)“有規(guī)可循”之下，我國互聯(lián)網(wǎng)人身險市場也將加速進入爆發(fā)期。（孫 燕）